ger-DE
05.09.2019
Länder- und Branchenbewertungen

Coface CEE Top 500 Ranking

Coface CEE Top 500 - 2019 Edition - Stars

 

Überschatten externe Risiken das anhaltend solide Wirtschaftswachstum in Mittel- und Osteuropa?

 

  • 2018 - ein profitables Jahr für Mittel- und Osteuropa mit einem BIP-Wachstum von 4,3%.
  • Top 500 Player: Umsatz- und Rekrutierungssteigerung, Verlust des Reingewinns durch intensiven Wettbewerb
  • Branchen: Öl und Gas unter den Top 500, gefolgt von Automotive & Transport und Nicht-Fachhandel.
  • Polen ist die Heimat der größten Unternehmen der Region mit einem aggregierten Umsatz, der im Jahresvergleich wächst.

 

Die Wirtschaftsleistung in der CEE-Region setzte 2018 ihre seit 2017 anhaltende stabile Expansion fort. Dies galt insbesondere für Polen, Ungarn und Lettland, die Wachstumsraten des BIP von fast 5% verzeichneten. Andere Länder, vor allem Rumänien, Estland und Bulgarien, verzeichneten ein schwächeres Wirtschaftswachstum. Trotz der Unterschiede zwischen den Ländern blieb das gesamtwirtschaftliche Wachstum in der CEE-Region mit 4,3% im Jahr 2018, nach 4,6% im Jahr 2017, weiterhin konstant. "Die Haupttreiber waren der private Konsum, steigende Anlageinvestitionen sowie die Exporte, die, aufgrund der schwächeren Entwicklung in der Eurozone, dennoch zulegen konnten", sagt Grzegorz Sielewicz, Regional Economist Coface Central and Eastern Europe. Im Jahr 2018 hat Coface Kroatien und die Slowakei nach einer Reihe von Verbesserungen des Country Assessment im Vorjahr aufgerüstet. Dies sind die Schlüsselergebnisse der aktuellen CEE Top 500 Studie von Coface.

 

Coface CEE Top 500: Steigerung von Umsatz und Personalbestand, Verlust des Nettogewinns

"Die Analysen zeigen, dass das positive wirtschaftliche Umfeld für die 500 größten Unternehmen der Region von Vorteil war, was zu höheren Umsätzen führte", erklärt Declan Daly, CEO Coface Central and Eastern Europe. Der kumulierte Umsatz aller 500 Unternehmen stieg um solide 9,6% auf 698 Milliarden Euro. 78,8% der börsennotierten Unternehmen verzeichneten Umsatzverbesserungen (gegenüber 80% im Jahr 2017 und 63% im Jahr 2016): "Aufgrund verschiedener Herausforderungen sank der Nettogewinn jedoch um -1,6% auf 30 Milliarden Euro. Niedrige Arbeitslosigkeit und die sinkende Erwerbsbevölkerung lösen einen Arbeitskräftemangel aus, der für die Unternehmen zu einer großen Herausforderung im Hinblick auf das Tagesgeschäft und eine mögliche Expansion führt. Nicht nur steigende Löhne, sondern auch steigende Investitionskosten haben die Betriebskosten der Unternehmen erhöht und damit die Gewinne geschmälert. Der Wettbewerb wird immer intensiver, was zu niedrigen Margen führt, die höhere Kosten nicht ausgleichen können", fügt Daly hinzu.

 

Big Business in Polen und im Automobilsektor

Polen ist die Heimat der größten Unternehmen der Region mit einem aggregierten Umsatz, der von Jahr zu Jahr wächst, wie die aktuelle Studie bestätigt. Die Top-Unternehmen in der Coface-Publikation sind aus früheren Rankings bekannt. Der polnische Ölraffinerie- und Benzinhändler PKN Orlen bleibt mit einem Umsatzplus von 15% ungeschlagen an der Spitze. Die tschechische Skoda Auto (2. Platz), das multinationale Öl- und Gasunternehmen MOL Ungarn (3. Platz) und der Einzelhändler Jeronimo Polska (4. Platz) verteidigten ihre Positionen gegenüber dem Vorjahr, allesamt mit Umsatzsteigerungen.

 

Der Automobilsektor bleibt in den Top 10 stark vertreten. durch bekannte Marken wie Czech Skoda Auto (2. Platz), Volkswagen Slovakia (5. Platz) und Audi Hungaria (7. Platz). Im Vergleich zum Vorjahr rückte die Volkswagen Slovakia mit einem kräftigen Umsatzplus von 37,5% nach oben. Auch Audi Hungaria verzeichnete ein leichtes Umsatzplus von 1,1%.

 

Sektoren: Spitzenposition bei Öl und Gas, gefolgt von einem starken Automobil- und Transportsektor

Die drei Schlüsselbranchen der größten Unternehmen der Region (Automobil & Transport, Öl & Gas, Nicht-Fachhandel) machen nach wie vor fast 60% des Gesamtumsatzes aus. Alle Branchen trugen jedoch zum Umsatzanstieg bei, wobei die Energie-, Automobil- und Handelsbranche die Haupttreiber waren.
 
Die Nettogewinne entwickelten sich nur in einigen Sektoren positiv und stiegen zwischen 4,6% (Holz und Möbel) und 41,9% (Nicht-Fachhandel). Der Bausektor war mit einem Nettoverlust von -146% erneut derjenige, der am meisten zu kämpfen hatte, obwohl die Umsätze um 10,6% gestiegen sind.

 

The minerals, chemicals, petroleum, plastics & pharma sector is back on the pole position and the largest sector, benefitting from increasing oil prices in the first three quarters of 2018. Rising tensions and concerns over world trade caused oil prices to decrease in the last months of 2018. However, supply cuts by OPEC and its allies kept prices above the lows recorded in 2016. Moreover, CEE companies in this sector mostly do business in the downstream segment, i.e. the refining and processing of oil and gas. They were therefore able to adapt their refining margins and did not suffer much from the decline in the price of black gold.

 

Automotive & transport lost its leading position of the previous year. Company revenues increased +7.6%, while net profits slumped by -11.7%. The weaker results of the automotive and transport sector compared to the previous year reflect the global downturn of this sector. It suffers from cyclical slowdown, increased protectionism and structural industrial changes, including investments into innovations and changes in consumption behavior. The sector’s deterioration is having knock-on effects on Western European countries, such as Germany, where automotive production has been significantly contracting. However, the sector remains an essential economic stronghold for the region.

  

The third sector on the podium is non-specialized trade.Like the year before, the main driving force of CEE growth was household consumption, which accelerated further in 2018 thanks to low unemployment and growing wages. This positive impact of solid demand is dwarfed by the difficulties experienced in this sector: increasing wages of employees and labor shortages paired with a still price-sensitive client base and high competition are exerting pressure on margins.

“Supply constraints, including labor shortages, a high capacity utilization, rising input costs, and the impact of external slowdown (direct and indirect), are worrying companies active in the CEE region. Household consumption is expected to remain the main driver of growth, although limited acceleration of fixed asset investments and weaker exports will decrease GDP growth. Nevertheless, the scale of slowdown will be limited: Coface forecasts that the average GDP growth of the CEE region will weaken to 3.6% in 2019 and 3.2% in 2020,”adds Grzegorz Sielewicz, Regional Economist Coface Central and Eastern Europe.

 

 

 

Download Infographics

Click on the picture to start the download!

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Download publication

Our publication can be downloaded for free: Click on the picture to start the download!

 

 

 

 

 

 

 

 

  

Presseveröffentlichung herunterladen : Coface CEE Top 500 Ranking (461,81 kB)

Kontakt


Carina REILE

Communications Manager
Marxergasse 4c
1030 Wien
AUSTRIA
Tel: +43/1/515 54-0 
Email: carina.reile@coface.com

Oben